ふぁんとむのひとりごと

Calendar

農

(1)

Favorite Blog

本好きの日常 ＋紙魚＋さん
好きなものに囲まれて とぴさん
自分らしく生きる kan1864さん

Comments

★haruharu★ @ Re:畑016(110608)　トウモロコシ・枝豆・リーフレタス等、続々芽が出た(07/09) お邪魔します(*^。^*)　野菜作りって楽…

WDふぁんとむ @ 海外積立投資実践中さんご紹介ありがとうございます。でも、…

海外積立投資実践中@ 海外積立投資もおもしろいですよふぁんとむさん、こんにちは。私はイ…

no.15@ Re[1]:風化(06/14) WDふぁんとむさん一緒にもってまわり…

WDふぁんとむ @ Re:風化(06/14) no.15さんそうですか。報道ではそうい…

エクセル表の貼り付け方

2008.10.10

世界中の株価下落が止まりませんね。
そこで、一度自分のポートフォリオをチェックしてみました。

<現行アセットアロケーション>
(1)日本株式：20%
(2)日本債券：0%
(3)外国株式：49%
(4)外国債券：16%
(5)新興国株式：15%

・期待リターン：6.08%
・リスク（標準偏差）：14.57%

・外貨比率：80%

<目標アセットアロケーション>
(1)日本株式：28%
(2)日本債券：0%
(3)外国株式：51%
(4)外国債券：16%
(5)新興国株式：5%

・期待リターン：6.00%
・リスク（標準偏差）：13.78%
・シャープレシオ：0.44
・外貨比率：72%

『・投資におけるリスクとは、収益率の『バラつき』の事。＝標準偏差

　標準偏差の2倍の数値＝95.4%の確率で上下に動く値幅になる。』

なので、僕の目標アセットアロケーションでは、現代ポートフォリオ理論による過去数十年のデータから予測される最悪（？）のシナリオとして（あくまで理屈では）、 この先30%弱の損失の可能性は十分に覚悟しておく必要があります。
それよりもリスキーで外貨比率の高い現行の僕のアセットアロケーションで見れば、30%強の損失の可能性も十分想定内に入ってきます。
現状の僕のトータルパフォーマンスが▲20%強なので、まだまだ下が十分にあり得ることを示しています。
覚悟しておかなくてはなりません。
もちろん過去がそうだったからといって、未来もそうなるわけではないですが... あくまでもひとつの目安としての自分の覚悟）

9月の世界株式市場の大幅な下落と急激な円高のダブルパンチで、僕のポートフォリオのアセットアロケーションは、8月までの状態とはだいぶ様変わりをしました。
しかし、今までは外国債券比率が極端に低かったので、結果としては目標アセットアロケーションに近づいた形になるのかな？

次回からは、今まで外国債券に割り増し積み立てしていた分を、安くなって比率の減った日本株式と外国株式に重点的に振り分けようと思います。

<関連記事>
・目標アセットアロケーション
・アセットアロケーション決定までの経緯

お気に入りの記事を「いいね！」で応援しよう