2007年09月13日
テーマ： トレイダー(465)
カテゴリ： オプション講座
変換したら「大顎なる」だって（爆）
さて、今回のダイアゴナルとは「カレンダー＋バーチカル」スプレッドです
もう複雑になり過ぎて、私のアタマの中では想像も出来ませんが、やってみましょう。
一口にダイアゴナルと言っても無数のパターンがありますが、今回は「先限ひとつOTMのカレンダー」で行ってみます。いわゆる、すみパパさんの「変則カレンダー」です（勝手に引用してスミマセン）
例えば170Cなら「9C170売り、10C175買い」です
買い玉がアウトで安いので、持ち出しが少ないのが特徴ですね
なかなかいい感じです
損益図を書いてみると下落リスクがないことがわかります
P165がイマイチなのは、ベガロングとは言え急落で期近IV（特にプット側）が跳ね上がった影響でしょうか
ただ、リスクも低い分、収益性も通常カレンダーに負けてるかな？という感じです
なお今回分析のカレンダー系は「１対１」ですが、これを敢えて非対称にしてデルタ・ガンマをコントロールし、純粋な「IVサヤ取り」を行う手法を ACさん が紹介されています。今の私のレベルではまだついてゆけませんが、将来的にはこういうオプションならではの高度な技術を目標にしたいですね。
さて、今回のダイアゴナルとは「カレンダー＋バーチカル」スプレッドです
もう複雑になり過ぎて、私のアタマの中では想像も出来ませんが、やってみましょう。
一口にダイアゴナルと言っても無数のパターンがありますが、今回は「先限ひとつOTMのカレンダー」で行ってみます。いわゆる、すみパパさんの「変則カレンダー」です（勝手に引用してスミマセン）
例えば170Cなら「9C170売り、10C175買い」です
買い玉がアウトで安いので、持ち出しが少ないのが特徴ですね
なかなかいい感じです
損益図を書いてみると下落リスクがないことがわかります
P165がイマイチなのは、ベガロングとは言え急落で期近IV（特にプット側）が跳ね上がった影響でしょうか
ただ、リスクも低い分、収益性も通常カレンダーに負けてるかな？という感じです
なお今回分析のカレンダー系は「１対１」ですが、これを敢えて非対称にしてデルタ・ガンマをコントロールし、純粋な「IVサヤ取り」を行う手法を ACさん が紹介されています。今の私のレベルではまだついてゆけませんが、将来的にはこういうオプションならではの高度な技術を目標にしたいですね。
お気に入りの記事を「いいね！」で応援しよう
[オプション講座] カテゴリの最新記事
-
VIXサヤ講座 2010年05月21日
-
ブル戦略研究（６）総まとめ 2007年09月20日 コメント(2)
-
ブル戦略研究（５）その他編 2007年09月20日
【毎日開催】
15記事にいいね！で1ポイント
PR
w銀次郎
トレーディングとビジネスについて、日々徒然なるままに・・・
コメント新着
ハムハムセブン投資…
ハムハムセブンさん
Trade Diary Lovely catさん
一角太郎の「夢の貯… nomnom114さん
灰原の商品先物のゼ… 灰原達之さん
近藤雅世の商品先物… masaysanさん
Trade Diary Lovely catさん
一角太郎の「夢の貯… nomnom114さん
灰原の商品先物のゼ… 灰原達之さん
近藤雅世の商品先物… masaysanさん
2024年11月
2024年10月
2024年09月
2024年10月
2024年09月
2024年08月
2024年07月
2024年07月
© Rakuten Group, Inc.
