投資逍遥

< 新しい記事

新着記事一覧(全11842件)

過去の記事 >

2017/06/20

昭和パックス(3954)---クラフト紙袋首位の会社

テーマ：パルプ・紙(14)

カテゴリ：パルプ・紙

昭和パックス（3954.包装資材）を見ておきます。

まずは、メモ書きです。

・保有銘柄。
・29年3月期の1株当たり純資産は、前期比が113.8％、3期前比が129.5％。
・優待は、5枚保有で、新潟県産コシヒカリ新米5キロ。

次に、経常利益の期首計画・実績を見てみる。

2013年（平成25年）3月期　920・839
2014年（平成26年）3月期　870・1,019
2015年（平成27年）3月期　1,030・931

2017年（平成29年）3月期　1,220・1,298
2018年（平成30年）3月期　1,332

次に、1株配・配当金総額・配当性向・純資産配当率を見てみる。

28年3月期　28円・124百万円・15.1％・1.1％
29年3月期　30円・133百万円・15.3％・1.0％
30年3月期　30円

次に、四季報で株主数・外人比率・特定株比率を見てみる。

・950名<16.9>・0.1％・54.7％
・1,008名<17.3>・0.8％・54.8％

次に、四季報で時価総額・現金等・有利子負債を見てみる。

2017年03月発売号　62.3億円・42.9億円・25.4億円

次に、自己資本比率・1株当たり純資産・のれん・営業ＣＦを見てみる。

26年3月期　48.3％・1,181.92円・0円・1,092
27年3月期　52.2％・1,310.77円・0円・1,359
28年3月期　53.4％・2,689.16 円・0円・1,678
29年3月期　57.1％・3,060.41円・0円・1,433

26年3月期末　8,900,000・16,620
27年3月期末　8,900,000・17,886
28年3月期末　4,450,000・9,890
29年3月期末　4,450,000・9,959

次に、株価と指標等を見てみる。

6月16日の終値は、1,399円
予想PERは、6.92倍
実績PBRは、0.46倍
予想利回りは、2.14％
配当月は、3月、9月

ＧＭＯクリック証券によると、
・理論株価は、3,720円。（事業価値2,350円+財産価値2,056円-有利子負債686円）
・理論株価比は、37.6％。（現在値÷理論株価）

最後に、四季報6月号の記事を見てみる。

【決算】3月
【設立】1935.12
【上場】1999.4
【特色】クラフト紙袋首位。石化業界の輸出用途に強み。タイでも生産。ビニールハウスなどフィルムも
【連結事業】重包装袋65(8)、フィルム製品17(6)、コンテナー9(1)、不動産賃貸1(57)、他8(8) 【海外】12 <17・3>



【小幅増益】クラフト紙袋は化学薬品向け堅調、精米用の中型袋も伸びる。フィルム製品は農業用が上向く。減価償却負担減りコンテナも黒字化。タイは周辺国への輸出が好調。生産性改善進捗で紙やポリエチレン樹脂など原料高を吸収。小幅営業増益。
【工　場】タイ工場は人員増強で２交代制を拡充、需要増に備える。国内工場も設備更新を継続し、生産品目の再配置で効率化。