武田つとむファイナンシャルプランナー事務所　岩手 盛岡駅前

素人にとって良さそうに見える金融商品


高コスト（高い手数料）で売られている。






●メール顧問会員のKさん（50代）
（相談：ライフプランニング）


K家のキャッシュフローは、何の問題もありません。
老後は・・死ぬまで、
数千万円の貯蓄残高で推移します。


Kさんは預貯金だけではなく、
各種金融商品を保有しています。

ただ・・、保有している投資信託などは、
金融機関の言いなりで購入した・・ように見えます。
金融機関はリスク無しで確実に儲かり、
消費者はリスクなりのリターンが期待できない商品です。
（　さらには、運用手数料が高い！　）
また、確定拠出年金での商品選択は、
まんぜんと全体に満遍なく配分していて、
何の意図も感じられない・・ように見えます。


ある程度の資産がある・・50代や60代の世代は、
よく・・金融機関のターゲットにされています。
素人には「良い金融商品」に見えるものを用意しています。

・元本確保　（　されるように見える　）
・リスク限定　（　されるように見える　）
・分配金がもらえる　（　預金よりお得に見える　）

良い商品か？　お得な商品か？　・・は、
・リスクに見合ったリターンが期待できるか？
・低コストか？　（　運用手数料等が安いか？　）

・・のようなことで見分けます。
銀行や証券会社に足を運んで勧められる商品は、
そういう意味では、どうしようもない商品ばかりです。
対面販売で買う商品にろくなものは無い！　
・・と思って、ほぼまちがいありません。


Kさんも、このままいけば・・
金融機関のカモにされ続けるかも・・と思い、
「老後は・・何の心配もないんだから、
　もう・・「投資」をする必要は無いんじゃ・・？」
・・とアドバイスしましたが、

「それでも、これからも投資をしたい。」
・・ということでした。

それならば・・
「家計全体で資産配分をきちんと考えましょう。」
と、お伝えしていました。



メールをいただきました。



　　　先日、相談しました投資信託の件です。  

　　　自分なりに考えてみましたが、
　　　アドバイスお願いします。   　

　　　資産全体の内訳は以下になります。   　　　　
　　　・・　　中略　　・・
　　　総合計　　　〇千〇百万円 　　　　　   　

　　　確定拠出年金は年１％の利回りで運用し
　　　１０年後に〇千〇百万円の一時金の受け取りを
　　　目標とします。　　　　

　　　配分は　　　
　　　元本確保に５０％　　　　　　　　　　
　　　国内債権に３０％　　　　　　　　　　
　　　外国債権に１０％　　　　　　　　　
　　　国内株式に５％　　　　　　　　　　
　　　外国株式に５％　　　　
　　　を検討中です。     　

　　　投資信託については、まだ考え中です。  
　　　・・　　中略　　・・　

　　　武田さんお奨めの本教えて下さい。
　　　よろしくお願いします。



家計資産全体で、資産配分を考えてください。

Kさんは、確定拠出年金のほかに・・
預金、個人年金、養老保険、国債、株式、投資信託、
・・等々の金融資産を保有しています。

Kさんは・・
確定拠出年金の中の資産配分を計画しました。
（　家計資産の一部・・でしかない　）
私が言っているのは・・「家計全体で」・・です。
部分的な計画では、資産運用の全体像が見えてきません。

同じような資産配分を、国債や株式、投信等も含めた
「家計資産全体でやってみてください。」・・ということです。
そうすることで、資産全体の運用計画が見えてきます。

確定拠出年金で計画した資産配分をそのまま
全体の資産配分計画・・とするとしましょう。
（　元本確保：50％　国内債権：30％　・・　）

すでにある確定拠出年金以外の各資産の
全資産に占める割合を出してみます。

すると・・、確定拠出年金の中の資産構成は
何をどんな割合にすればいいか？
まったくちがう構成が見えてくると思います。


※手数料には、こだわれ！

　　　　特に運用手数料（信託報酬）には、
　　　　徹底的にこだわって商品選びをしましょう。
　　　　同じ商品で高い運用手数料を払っていては、
　　　　高い運用成果が期待できないのは当然です。

　　　　銀行や証券会社に行って、面談で購入する
　　　　投資信託は・・ほぼ、手数料が高い！
　　　　販売側（銀行等）が希望する商品を、
　　　　メーカーに作らせているから、こうなっています。
　　　　（　金融商品は「面談」では買わない！　）

　　　　運用手数料（信託報酬）は、できるだけ
　　　　1％未満の商品を探して選びましょう。

　　　　投資信託を勧められたら・・まず、
　　　　パンフレットの「信託報酬」欄を確認しましょう。

　　　　確定拠出年金用の投資信託は、
　　　　一般的に・・この信託報酬が低めです。
　　　　・・が、Kさんのところの投信は
　　　　1％以上のものがまぎれこんでいます。
　　　　きちんと仕分けして選んでください。




立ち位置が消費者　・・の本を紹介します。

金融資産運用の考え方や投資信託に関する、
消費者側のポジションの本をいくつか紹介します。

金融機関に洗脳されている人、
洗脳されていることに気付いていない人、
資産運用なんて・・なあ～んにも分からない人、　
ぜひ、読んでみてください。　（　だまされないために　）


●「『投資バカ』につける薬」
山崎 元　　講談社　1,500円

　　　素人向けに書かれていて、分かりやすい。

　　　著者は長年・・金融業界の中枢にいる人です。
　　　投資信託に限らず、資産運用全般に関して
　　　まったく買い手の立場で解説しています。
　　　「売り手の得は、買い手の損」・・とか、
　　　「だまされないことが本当のお金持ちへの道」
　　　・・私とまったく同じ立場です。

　　　本書以外にも、著者はたくさん本を出しています。
　　　著者名から探し出して読む・・ことを勧めます。


●「投資信託にだまされるな！」
竹川 美奈子　　ダイヤモンド社　1,500円

　　　これも・・まったくの素人向け。
　　　絵をふんだんに使っていて、分かりやすい。

　　　「日本の投信はワナだらけ。」
　　　「金融機関のおすすめ投信は・・・
　　　　買ってはいけない。」
　　　プロが仕掛ける恐ろしいワナの見破り方と
　　　数少ない良質な投信の正しい選び方・
　　　使い方を、やさしく解説しています。


●「知らない人だけが損をする 投資信託の罠」
週刊ダイヤモンド金融商品特別取材班
　　　ダイヤモンド社　1,200円

　　　突っ込んで各種投信のワナを解説しています。

　　　「銀行、ゆうちょ、証券会社の
　　　　言うままに買ってはいけない。」
　　　「知らない人だけが損をする。」
　　　「投信のカラクリを徹底解明！」

　　　週刊ダイヤモンドの特集で問題提起した記事が
　　　大変な反響を呼び、再構成して出版されました。



・・と、これら3冊をザッと読んだだけでも、
目からウロコが落ちると思います。

目が覚める！　・・と思います。

読む前とは、見える景色がちがってきます。









《　消費者の方へ　》　保険には加入するな！借金はするな！
経費は払うな！ 目を覚ませ！ 「家計の常識を疑え！」参照。

《　顧問会員希望の方へ　》　まず、「顧問会員って何？」を
熟読して内容を確認下さい。連絡・申込先 fpst@axel.ocn.ne.jp