武田つとむファイナンシャルプランナー事務所　岩手 盛岡駅前

『 新聞記事の読み方 』
ネット上でひろった記事・・です。
　　　　　　　※私のコメントを添えます。


20～30代の資産運用　
まずはドル預金とＥＴＦ

2015/1/21


20代と30代の約半数が、
老後資金準備を始めているという。
　　　　　　　※以外・・です。
しかし、彼らが老後を迎えるのは
約30年先の話だ。
将来を見据え、どんなため方を
していくのがいいのだろう。


フィデリティ退職・投資教育研究所が
2013年に実施した
「サラリーマン1万人アンケート」によれば、
20～30代の約半数が
老後資金の準備を始めており、
その比率は3年前の同アンケートより
目に見えて増えている。
　　　　　　　※以外・・です。

若い世代の老後への危機感が
垣間見える数字だが、
　　　　　　　※そのように仕向けた人は
　　　　　　　　だれでしょう？
　　　　　　　　（常識は業界が作っている）
彼らが定年を迎えるのは30年近く先の話だ。

その間どうやって
老後資金をためていけばいいのか。
　　　　　　　※業界にあおられて・・
目的別貯蓄 をしてはいけない。
　　　　　　　　⇒　キーワード検索。

そもそも、
30年後の日本の状況も気になるところだ。

エコノミスト出身の久留米大学商学部教授・
塚崎公義さんによると、
鍵を握るのは“ 少子高齢化 ”だという。

「消費者の数より生産者の数の
　減少スピードが速いため、
　30年後は労働力不足、
　物不足で インフレ が進んでいるだろう。
　　　　　　　※本当にそうでしょうか？
　　　　　　　　自分の頭でシンプルに考えましょう。

　　　　　　　　旺盛な消費者は・・実は、
　　　　　　　　労働年齢に属する
　　　　　　　　生産者の人たちです。

　　　　　　　　生産者が減っていけば、
　　　　　　　　消費も減り、生産も減り、
　　　　　　　　経済規模が小さくなるだけです。
　　　　　　　　市場が熟成・縮小するだけ
　　　　　　　　・・のことです。

　　　　　　　　どうして物不足になるんでしょう？
　　　　　　　　どうやってインフレが
　　　　　　　　進むんでしょう？
　さらに輸入の増加で外貨が不足し、
　ドル高になる。
　長期のスパンで見れば、
　大災害が勃発する可能性も
　ゼロとは言えないだろう。
　となると日本経済は大きな打撃を受け、
　ハイパーインフレになるかもしれない」。
　　　　　　　※業界側の大学の先生が、
　　　　　　　　業界の営業トークと同じ
　　　　　　　　言い回しで、不安をあおっている
　　　　　　　　・・ようにしか見えません。

サラリーマンの場合は
インフレになれば給料も上がるので、
さほど神経質になる必要はないが、

資産運用においてはインフレと
ドル高に備えておくべきという。
　　　　　　　※そのような展開に持ち込まないと、
　　　　　　　　「資産運用」に引っ張り込む
　　　　　　　　ことができません。

同時に、
「資産の流動性は確保しつつも、
　借金と預金の両建ては避けたい」
として、
塚崎さんは次のようなプランを提案する。

■分散投資でリスクヘッジ
　　　　　　　※ま・・　業界のセールストーク
　　　　　　　　そのものが、展開されます。

手元資金は300万円とし、それを超えた分は
住宅ローンなど借金の返済に回す。

300万円の資金は、
数年かけて少しずつドルと株式
（現物株よりETFがお薦め）に換えていく。

円預金は少なくて構わない。

退職金は円で受け取るのだから、
それを考えれば、
手元資金はドルと株でいいだろう。

ここで大切なのは、
退職時点でドルと株と円（退職金）の
適切な保有バランスを目指すこと、

そして、ドルや株は一度に買わないことだ。

購入のタイミングによる損得という
「運」の要素を避けるためだ。

そして借金を返済し終えた後は、
毎年の余裕資金をドルと株と
物価連動 国債 に3分の1ずつ振り分けていく。

さて、塚崎さんが株への投資に際し、
商品性の似た インデックスファンド でなく
ETFを薦めるのには理由がある。

「投資信託の場合はどうしても
　信託報酬がネックになる。
　年1％でも30年だと30％分も
　信託報酬を取られてしまう。
　　　　　　　※これを「資産移転」と言う。
　　　　　　　　（「資産運用」ではなく）
　長期だからこそ、
　運用コストには敏感になるべき」。

さらに塚崎さんは、
「最近は若い世代から、
　日本の財政や年金の破綻を
　心配する声をよく聞く。
　　　　　　　※そのように思いこませたのは、
　　　　　　　　どこのだれでしょう？
　　　　　　　　（「常識」は業界が作る）
　私自身はそうなるとは考えていないが」
と断りを入れた上で、
「そう思う人には余裕資金の多くを
　ドルに換えておくことを薦めたい。
　政府が破綻する国の
　株や通貨は暴落する可能性が高いので」
と助言する。
　　　　　　　※100歩譲って、将来
　　　　　　　　日本が破たんした・・として、

　　　　　　　　300万円や500万円を
　　　　　　　　ドルで持っていたからといって、
　　　　　　　　何ができるんでしょう・・？

　　　　　　　※100歩譲って、将来
　　　　　　　　インフレになるとしても、

　　　　　　　　貯蓄方法に関しては、
　　　　　　　　極端なことを言えば・・
『普通預金』 でもいい。

　　　　　　　　また、定期預金でもいいが、
　　　　　　　　期間が長いものはダメで、
　　　　　　　　やるなら 『1年定期預金』 ・・です。
　　　　　　　　（1年たったら新たにまた1年）

　　　　　　　　毎月積み立てるなら・・
　　　　　　　　これも期間が長いものはダメで、
『1年定期積立て』 を行なおう。
　　　　　　　　（1年たったら新たにまた1年）

　　　　　　　　これでＯＫです。

　　　　　　　　本当にインフレになったとして、
　　　　　　　　市場金利が上昇傾向になれば、
　　　　　　　　自分の預金金利も書き換えする
　　　　　　　　1年ごとに上昇していきます。

　　　　　　　　難しいことは何もない。

　　　　　　　　何よりもいいのは・・
　　　　　　　　無駄に「手数料」を取られない。
　　　　　　　　金融機関への 『資産移転が無い』
　　　　　　　　・・ということです。

　　　　　　　　外貨投資では、当然に
　　　　　　　　両替えの手数料が取られます。
　　　　　　　　銀行はこれで儲かるから、
　　　　　　　　外貨を盛んに奨めます。

　　　　　　　　外貨をやらないメリットは、
　　　　　　　　『両替え手数料を取られない』
　　　　　　　　・・ということです。

　　　　　　　　これらだけでも素晴らしいことです。

　　　　　　　　さらには、1,000万円とその利息は
　　　　　　　　国が保証してくれています。
　　　　　　　　『元本を割ることがない』
　　　　　　　　これはこれでまた、
　　　　　　　　非常に素晴らしいことです。

　　　　　　　　1　資産移転が無い。
　　　　　　　　2　両替手数料を取られない。
　　　　　　　　3　元本割れが無い。
　　　　　　　　4　インフレ対策になる。

　　　　　　　　こんな素晴らしい金融商品は、
　　　　　　　　他にはありません。

　　　　　　　　インフレ対策は普通預金でも
　　　　　　　　定期預金でも定期積立てでも、
　　　　　　　　十分に大丈夫。

　　　　　　　　自分たちの大切な人生です。
　　　　　　　　業界に振り回されないように・・

　　　　　　　　自分の頭で考え、
　　　　　　　　地に足をつけて、・・歩いて行こう。